AMS2320Ā BusinessĀ RegressionĀ Analysis SemesterĀ 2,Ā 2024-2025 ASSIGNMENTĀ 2 ThereĀ areĀ twoĀ questions.Ā PleaseĀ answerĀ allĀ questionsĀ andĀ showĀ yourĀ stepsĀ clearly.Ā CorrectĀ yourĀ numericalĀ answersĀ toĀ 4Ā decimalĀ places. Ā YouĀ mayĀ useĀ SASĀ and/orĀ RĀ toĀ do theĀ calculations. Ā PleaseĀ include theĀ programĀ codesĀ in yourĀ answerĀ script.Ā CombineĀ allĀ materialsĀ inĀ aĀ singleĀ pdfĀ fileĀ withĀ fileĀ name:Ā AMS2320Ā AssignmentĀ 2Ā ā Ā [StudentĀ ID].pdfĀ (e.g.Ā AMS2320Ā AssignmentĀ 2Ā āĀ s123456.pdf)Ā andĀ submitĀ itĀ viaĀ Moodle. QuestionĀ 1.Ā IsĀ thereĀ structuralĀ breakĀ inĀ theĀ priceĀ levelĀ data? ItĀ isĀ suggestedĀ thatĀ thereĀ isĀ aĀ structuralĀ breakĀ inĀ theĀ priceĀ level.Ā Ā TheĀ periodĀ beforeĀ 2007Ā isĀ oneĀ regime.Ā TheĀ periodĀ 2007Ā andĀ afterĀ isĀ another.Ā ConsiderĀ theĀ model CPIĀ = β0+ β1(Year) + β2D + β3(D)(Year)Ā . whereĀ DĀ isĀ aĀ dummyĀ variable: Ā 0 forĀ beforeĀ theĀ breakĀ andĀ 1 forĀ after.Ā WeĀ wantĀ toĀ testĀ ifĀ theĀ so-called structuralĀ breakĀ isĀ significant.Ā WeĀ haveĀ theĀ followingĀ computerĀ output: FullĀ model dĀ .fĀ . SS MS F SigĀ . Regression 3 3047Ā .5 1015Ā .833333 4353Ā .571429 2Ā .11752E-10 Residual 6 1Ā .4 0Ā .233333333 Total 9 3048Ā .9 Reduced Ā model dĀ .fĀ . SS MS F SigĀ . Regression 1 3012Ā .148485 3012Ā .148485 655Ā .6787599 5Ā .80084E-09 Residual 8 36Ā .75151515 4Ā .593939394 Total 9 3048Ā .9 TestĀ ifĀ theĀ structuralĀ breakĀ isĀ significant. Ā [20Ā marks] QuestionĀ 2.Ā WeĀ considerĀ theĀ dataĀ (prostate.txt) fromĀ theĀ studyĀ ofĀ StameyĀ (1989). Ā ItĀ wasĀ aĀ study […]





